Crédit immobilier : les taux sont repartis à la hausse en septembre !

Après cinq mois de stabilité, les taux des crédits immobiliers remontent légèrement en septembre selon les chiffres de l’Observatoire crédit logement / CSA. Une hausse qui touche surtout les ménages les plus modestes, alors que la durée moyenne des prêts plafonne et que le coût des opérations continue d’augmenter.

Taux Empruntis relevés le 06/12/2025

Un taux moyen qui remonte après l’été

Après une accalmie prolongée, les taux des crédits immobiliers repartent à la hausse. En septembre 2025, le taux moyen du secteur concurrentiel s’est établi à 3,12 %, contre 3,07 % en août. Sur l’ensemble du troisième trimestre, il ressort à 3,09 %.

Cette hausse marque la fin d’une période de stabilité entamée au printemps. Au premier trimestre, les taux avaient reculé de 23 points de base, profitant de la baisse des taux directeurs de la BCE. Mais depuis la rentrée, les banques font preuve de plus de prudence face à un environnement économique dégradé.

Elles ont donc resserré leurs conditions d’octroi, ajusté leurs barèmes, et le taux moyen a gagné 5 points de base en un mois. Les emprunteurs les plus fragiles sont les plus touchés : sur les prêts à 20 et 25 ans, les taux ont augmenté d’environ 20 points de base pour les profils à faible apport, comme les primo-accédants. Résultat, 60 % des emprunteurs affichent un taux supérieur à 3,10 %, contre moins de 30 % en mars.

Des durées de prêt toujours longues, mais en recul

La durée moyenne des prêts reste élevée, à 250 mois au troisième trimestre. Un niveau qui aide à compenser la hausse du coût du crédit et à préserver la capacité d’achat des ménages.

Mais cette stratégie atteint ses limites : l’annuité moyenne ne baisse plus et la part des prêts de 25 ans et plus diminue rapidement, passant de 51,9 % au premier trimestre à 46,3 % en septembre. Le marché évolue, avec moins de prêts longs et des acheteurs plus contraints par le plafonnement du taux d’effort, notamment les jeunes.

Un coût des opérations en forte hausse

Malgré une hausse des revenus de 2,3 %, le coût des opérations bondit de 4,6 % sur un an, après seulement + 0,1 % en 2024. L’achat immobilier représente désormais 4,1 années de revenus, un niveau stable mais élevé.

L’indicateur de solvabilité se maintient au-dessus de sa moyenne de longue période, mais la reprise du marché ralentit. Le contexte économique pèse : emploi en berne, durcissement de l’accès au crédit et baisse des intentions d’achat.

Le mois d’août a été particulièrement morose, avec - 40 % de prêts accordés et - 42,6 % sur le marché de l’ancien. La rentrée de septembre a toutefois permis de corriger partiellement la dépression estivale.